新「証券法」は、取引所の密集的修則を実施します。「重要少数」の監督管理、仲介責任を強化します。

3月1日、新証券法が本格的に施行され、証券発行の登録制度改革の展開、情報開示の現場での監督強化など、さまざまな実施が続々と始まった。

会社の監督管理の重要な根拠として、情報開示は疑いなく証券市場の安定運行を維持する「基礎」であり、新証券法は情報開示専用の章を新設した。上海深取引所で新証券法を実行する仕事の中で、情報開示の要求を強化することも重要な任務となります。

21世紀の経済報道記者が気づきました。現在、新「証券法」の情報開示を強化する要求により、取引所はすでに一連の規定された一連の自律ルールを発表しました。董監高の職責、重大事件の披露、自主的な情報開示、権益変動の暴露など多くの方面から、上場会社の関連事項に対してさらに規範化し、同時に一つの系統を取ります。措置を実施し、仲介機構の責任を確実にする。

「新証券法の枠組み条項はすべて登場しました。具体的に実行するか、それとも取引所などの監督管理層によって規則を細分化して、以前の規則をきちんと修正します。もちろん日常の監督管理ももっと強くなります。もっと細いです3月1日、武漢科技大学金融証券研究所の董登新所長は述べた。

「マイナス」「効果を上げる」両手でつかむ

全体としては、証券取引所は、強化の重要性を強調しています。その中で、深交所はまた簡明で効率的な市場友好型ルール体系を構築することを改めて提起し、必要でない監督事項と報告資料を削減することを含み、ルールがあいまいな地帯を減少させ、市場に簡明で明瞭で、易行の規範遵守などを提供する。

深交所が整理したのは、証券発行の登録制改革、上場会社の監督管理、債券監督管理、取引の監督管理など50件近くの規則を修正または制定し、市場の発展に応じて新たな状況を変化させ、他の40件余りの規則に対して整理意見を提出し、「立改革廃棄」リストをまとめ、明確に手配を実行することに関連している。

上場会社に負担を軽減するため、親交所はまだ資金の流れを補う期間の資金使用、中小企業の管理などの方面を募集して市場に更に多くの自主的な空間を与えます。

「面倒を省いて簡単にする」ということで、上場会社の「減負ダイエット」の背景には、親交関係者が「正確な監督管理」「効率的な監督管理」に対して、より多くの挑戦があります。

21世紀の経済報道記者によると、一線の監督効果を高めるために、親交所は持株株主、実務管理者、董監高等キーパーの少数を監督重点分野として、業績の承諾履行、対外担保、商誉の減損などのリスクの高い重点分野に対する監督管理を強化し、「重要少数」の責任を注視している。

「現代会社の管理の最も核心となるのは取締役会制度であり、董監高の監督管理を強化することは会社の管理の核心となるところである。私達は資本市場のこの数年のいくつかの違反現象から言って、実際に支配人と董高監督が暇を取り出して甚だしきに至っては共同で上場会社、利益の輸送、規則違反の情報の開示を取り出すことを企んで、主要な領域です。中南財経政法大学デジタル経済研究院のディスク和林執行院長は、インタビューで指摘した。

事実、実施されたばかりの新「証券法」では、情報開示義務者の範疇を拡充し、情報開示義務者の範囲を「発行者、上場会社」から「発行者及び法律、行政法規及び国務院証券監督管理機構が規定するその他情報開示義務者」に拡張しました。キャラクターのルールが必要です。

「責任の落ち込み。（一部企業）手紙のカバー過程において、董監高、法人代表の署名が形式に流れ、最も重要なのは責任を人に実行し、書面の署名を追責の根拠として、（新証券法の改正後）未来の董監高は自分の行為に対してますます慎重になります。これは良いことで、全体の監督の過程がより適切に行われることを確保できます。董上新表示。

さらに、重要な少数を拘束する以外に、取引所も新しい「証券法」の要求に基づいて、董監高の権力に対してさらに規範化しています。

取引所は、董監高が定期的な報告内容の真実性、正確性、完全性、または異議があることを保証できない場合、書面で意見を確認し、理由を述べ、上場会社は開示しなければならないと指摘した。上場会社が公表しない場合、董監高は直接に開示を申請することができます。

2018年の年報シーズンに出現した「董監高」は、*ST康得、*ST赫美、*ST華信、ST西発など11社の董監高を含み、自宅の年報を質し、責任を帳消しにし、実践の中から多くの董監高の「不保真」声明が出た。

「董監高の責任を強化し、その権利を強化し、董監高は直接に異議情報を開示する権利を有し、実控人の手紙全体に対する関与と妨害を回避し、情報の真実性を高めることに役立つ。現在、一部の上場会社は管理上の実権管理者、大株主は計算すると言いました。董高監督は職業マネージャーチームに相当し、独立取締役を含みます。董監高に真実性を披露する権利を与えて、一定のゲームメカニズムを形成することに役立ち、独大を避けました。

上場企業の現象」ディスクとリンは指摘する。

仲介機構の責任を確実にする。

董監高を除いて、もう一つは上場会社の情報開示の真実性に重要な役割を果たしているのは「門番」仲介機構に過ぎない。

以前、「二康」事件などで、市場は仲介機構に一定の「信頼の危機」をもたらしました。

情報開示の監督・管理を強化するために、取引所は仲介機構の監督・管理力を強め、上場会社の仲介機構を選ぶ情報開示要求を強化する。

深交所によりますと、上場会社に会計士事務所の組織、人員、業務、誠実と信用の記録と独立性などの方面での手紙の要求を強化するように促し、「交換所」の原因と監査委員会の履職状況を十分に開示し、仲介機構を合理的に選任するよう指導します。

同時に、深交所も十分な監督管理手段を使って、法律に基づいて勤勉ではない仲介機構の責任を追及し、信用喪失の懲戒を強化し、検証・検査・管理の「門番」の役割を確実に発揮するよう促す。

これに先立ち、中注協は、証券発行登録制、会計士事務所の証券サービス双届出制の全面的な推進、事後監督処罰の強化及び会計士事務所の民事賠償責任リスクの増加などの重大な変化について、会計士事務所の監査品質向上をめぐって一連の措置を取った。

「昨年、いくつかのリスク事件が発生した上場企業の事例は、監査機関と独立していないことに関連しています。監査は費用があって、利益があって、更に時間が長くて一定の利益を形成しました。誠実と信用、独立、交換などの面での信帽の強化は、監査機関の独立性の維持に役立つ。皿と皿

林さんは（編集者：巫燕玲）